惨案。。
昨天尾盘高位标的集体出现了筹码松动，今天整个情绪崩掉了，前期热门连板的基本都是直接摁跌停，今天全市场超过了140家跌停板，情绪明显出现了恐慌。
这种换月的风格切换以前也有过，但这回确实是更加激烈一些。过去这半个月很多股票上涨都是筹码博弈，击鼓传花的游戏结束以后就是走A的。垃圾散场，千万别有信仰，情绪撤退后就千万不要再回去了。
下周初市场大概率会有情绪进一步释放，释放完毕以后估计还会有反弹，但这种鱼尾行情就没啥意思了，千万千万别看到有波动还想着回去捞一下，接下来市场回归逻辑驱动的概率会更大一些。
基本面逻辑上，本月最重要的就是国内政策和美国大选的落定，这两个事儿对资产的大方向会有非常大的影响。美国大选今天似乎又有一些变化了，哈里斯的民调数据再一次领先，今天有不少小伙伴都在讨论这个变化。
过去这1个月，特朗普交易在持续price in预期，该交易的都已经交易完了，当选后预期差也并不大。但如果是哈里斯上，市场非常多的交易可能都会转向，昨天已经开始演绎了，黄金、原油的劈叉开始回归。
内心上我们还是认为懂王应该上的，但马上就要到时间节点了，这里也不适合再去赌方向，这条线我们等最后的结果出炉吧。
至于国内的政策，今天也有一些新的吹风了，后续相关部门将会推出一批消费领域的新政策，这跟我们之前的预期是相符的，要在剩下的2个月内立刻体现成效，消费领域是最直接快速的。大规模的政策应该要等到重要会议开完后才会有方案，耐心等等吧。
后面市场如果从情绪驱动切到逻辑驱动，基金的表现会相对更好一些，汇智乾坤今天发车依然是补仓老篮子和红利的组合，希望主动选手后面能持续走出来。
红利这边最近是表现一般，但基本面上看是真非常优质的，今天我们整理了红利核心资产的三季报业绩情况，19家公司利润有涨有跌，总体表现比较平稳。
把这19家公司作为一个群体，跟各大宽基指数再来对比一下基本面数据，优势是特别明显的，净利润增速低个位数，跟最好的上证50也差不了多少，比中小盘指数的大幅度下滑是好太多了。
从估值和股息率角度上看，核心红利资产更是有非常高的性价比，基本面状态非常扎实。虽然短期没有跟着市场这一轮情绪上涨，但长期的回报非常清晰，是属于拿着能睡安稳的品种。
月初给了炒情绪的大伙儿当头一棒，周末不少人都会冷静下来思考后面的策略了。夜夜笙歌的行情肯定是不可持续的，这里调整下来后要适当放慢脚步，回归逻辑和基本面会更安心一些。
1、市场今天整体进入了调整状态，各大指数都是绿的，个股层面超过了4300家下跌，跌停板数量更是过百，情绪进入到了下行状态。
流动性层面，全市场成交额2.26万亿，依然保持高水位的成交额。但今天看上午放量比较猛，下午缩量也非常迅速，下周流动性逐步下行是预期之内的。
今天波动最大的就是前面连板的情绪妖股，跌停是非常多做动量资金退出的信号，资金和股价的正循环被打破了。后面这一批妖股集群将会进入到非常快速的去弱留强，这里不要再轻易进去参与了。
今天走的比较强的是稀土，这还是特朗普交易的逻辑，上周二聊后到现在已经充分预期。马上就到兑现的时间节点了，高潮后要做好结束的准备。
红利方向今天略有资金流入，主要是市场的情绪下行后转向的防守，这跟国债的波动是比较类似的。红利的长期逻辑我们上面也已经聊过了，依然非常值得持续配置。
策略层面，今天市场情绪开始下行，下周应该还会有释放，啥时候稳住不做预判，观察就好。接下来要观察的是情绪释放完以后新起来的线条是什么，从逻辑上讲大概率是内需方向，这周末可以多做一下这方面的准备。
2、京山轻机：因子公司虚增利润被立案调查。现在市场是活跃了，政策有非常多的支持动作，但清理市场的动作也是在同步进行的。最近小垃圾的赚钱效应短期看是非常好，但一定一定一定要注意公司的质地，真出问题可能是真会退市的。
3、比亚迪股份：2024年10月新能源汽车销量为50.27万辆。比亚迪这个销量真的是猛啊，以旧换新的补贴它是非常大的受益者。国产电动汽车的产品力确实已经非常强，智能化普及将会进一步拉大和海外品牌的差距，明年汽车出海逻辑是比较重要的机会。
4、上交所：始终对各类“借重组之名、行套利之实”的不当并购交易高度关注、从严监管。过去这两周市场因为并购重组的预期炒了非常多的股票，非常多只是预期，也有一部分确实是在做并购，但并购的资产质量非常差。并购这条线的交易其实还蛮难的，炒预期得做组合分散，等公告出来后得看清资产质量，并不容易。
5、常熟汽饰：拟回购不超过3亿元股份，将全部用于注销并减少公司注册资本。回购注销是对股东最友好的做法，愿意做这个事儿就说明管理层是真的认为公司价值被低估的。无论是国企还是民企，进行回购或增持的都值得持续关注。
大家的【在看】就是对小组最好的支持！同时将公众号设为【星标】，这样就可以第一时间收到文章啦。
素材来源：官方媒体/网络新闻
风险提示：本资料所引用的观点、分析是其在目前特定市场情况下并基于一定的假设条件下的分析和判断，并不意味着适合今后所有的市场状况，不构成对阅读者的投资建议，也不构成任何业务的宣传推介材料、投资建议或保证，不作为任何法律文件，搬砖小组不对任何人使用此全部或部分内容的行为或由此而引致的任何损失承担任何责任，市场有风险，投资需谨慎。
从业人员信息公示：
姓名：薛逢源
执业编号：F0260114060001
所属公司：珠海盈米基金销售有限公司
