价投绝望了。。
今日聚焦
昨天沪深两市成交额4773亿，创造了自2019年底来的新低。
在5000亿以下还能继续缩量，就等于是让伏地魔进一步接地气，这地量真是地底世界的级别了。。
市场昨天演绎的倒也有趣，本来沉闷的要死，可就在下午一个小型跳水后，稀疏的抄底资金便涌现了出来。
但也就是仅凭这点资金，全市场集体翻红了，可见A股长期挨饿后吸收能力给拉满了，着实可怜。。
关于低迷成交的解法，昨天文章扯了很多，不赘述了，总之现在只能耐心等待变化发生，要么搞好基本面通过间接路径靠外资，要么直接自己炼仙丹，别无他法。
这些年确实见证了很多历史，沪指三连阴、恒指四连阴、地量成交额等，而且历史还在延续着。
这些变化也深刻的影响了市场中的每一个人，无论是基金经理，游资还是普通的散户。
昨天和一个许久没联系的前辈交流，他曾经是价值投资的信仰者，并且曾经凭借价投实现了财富自由，后来自己搞了个私募。
结果交流下来发现，在经历这几年市场的深刻教育后，现在已经转为趋势波段交易了，并表示“所谓的价投，或许只是内幕交易的精美包装”。
“只有深入了解公司信息的人，才能够称之为合格的价投，巴菲特也不例外，即便在美股这样的优质土壤，但部分单子的背后也难免有着普通人接触不到的信息”。
“要在A股生存，得承认自己不知道的东西有很多，回归草根视角”。
说法见仁见智，但从中我确实能感受出，一个深度价投者的绝望。
现在都说要呼吁耐心资本，做长期投资，但殊不知，曾经国内最坚定的这批长投者，却是这一轮熊市中受伤最惨重，代价最沉重的。
我们现在缺的耐心资本，或许正是被市场亲手消灭的。
不过换个视角，在上一代深度价投纷纷改变信仰之时，有没有可能是新一轮价投的萌芽之日呢？
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下面复盘几个行业大事：
1、新能源：老拜头将进口太阳能电池的关税配额从5GW提高到12.5GW，算是利好，不过这点小风浪对早已麻木不仁的新能源来说已经无关痛痒，毕竟连顶层的产业大利好人家也没正眼瞧过。。
跟踪下最近的产业动向吧，锂电上游的碳酸锂跌破8万大关续创新低，产业链仍在探底过程；而光伏上游的硅料，在连续筑底后价格有所上升，叠加下游组件排产上修，产业链有见底迹象。
2、电子：据悉苹果正在开发智能眼镜和第二代Vision Pro，另外小扎最近也预测说，AI驱动的智能眼镜将会取代手机，成为下一代计算平台的移动版。目前Ray-Ban Meta大概买了100多万台，是当前公认最成功的AI智能硬件，未来随着不断的迭代升级，AR眼镜有望成为现象级产品。
3、恒科：Lazada在今年7月录得EBITDA转正，实现盈利，该平台是阿里旗下服务于东南亚的电商平台，可以粗略理解为东南亚的淘宝。国内电商和短视频这套路子到国外基本都是降维打击，市占率起的非常快。
其实恒科很多大厂在经营层面都很能打，今年的业绩也不错，但就是受制于流动性，这波降息预期也被A股拖着没起来，现在就等着鹅厂的半年报了，赶紧去除回购封印吧。。
4、地产：据传深圳或进一步放开限购，除核心区域外，其他区域或完全放开。地产自7月30日会议明确强调收储后，便催化不断，诸如广州买房送户口、深圳和珠海开启收储等。
从上一波大礼包带动的效果看，市场理性的可怕，基本只有租售比趋于房贷利率的老破小销量显著回升，所以目前这状态，放开真是无妨了，没有过热的基础。
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热点新闻
1、7月金融数据出炉，如下图所示，社融、信贷，M2和M1均低于预期。整体来看，金融数据还是有点弱，除了信贷需求偏弱的影响外，”挤水分”对数据的影响尤在，部分虚增的存贷款挤掉后，金融数据会出现一定回落。
前两天央妈Q2的货币报告再次强调防止空转，挖掘有效信贷需求。”挤水分”后会数据会更真实，更有助于推出行之有效的措施，提振政策预期。
从信贷产业结构来看，7月更多流向高端制造等新兴行业，这也是经济转型过程中呈现的特点，但这部分增量短期内难以补上传统贷款下降的缺口，也是信贷增长波动的原因。
所以后面一方面关注新动能带来的增量潜力，另一方面也要持续关注，在政策持续发力后，消费、地产等传统经济复苏进程。
2、美国7月PPI同比+2.2%，预估为2.3%，低于预期。不含食品和能源的最终需求PPI环比持平，市场预估上涨0.2%。美国PPI表现小幅不及预期，说明经济略有疲软，不过市场对该数据关注度不是很高，全市场都在等今晚八点半出炉的CPI，届时可能会有激烈的博弈。
3、MSCI公布了8月指数审议结果，其中2只A股被纳入，60只中国股票则遭到剔除，具体调整如下图所示，将于8月30日生效。根据指数调整的历史经验，指数类产品通常会选在最后一天调仓，因此权重较大的个股，尾盘会有异常波动，还是值得关注下。
4、中国能建签署9.72亿美元沙特PIF四期Haden2GW光伏项目EPC合同。优势产业理应走出去，沙特等中东大佬是非常重要的增量市场，大单越来越多，可以有效消化咱们的产能。与此同时，咱们自己也别再卷了，大伙一起赚钱其实也挺香的。。
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今天南京新百有大额可售解禁。
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