靴子落地！
今日聚焦
昨天盘后，我国7月的ZZJ会议内容发布，在美联储加息的靴子刚刚落地后，另一个非常重要的宏观靴子也应声落地，市场瞬间从模糊混沌的状态变得清晰通透。会议重点研究了当前经济形势，并部署下半年经济工作，有几个核心的内容：
1、经济总述：承认当前正面对着复杂严峻的国内外环境，经济运行面临一些突出矛盾和问题，下半年要稳中求进，保持经济运行在合理区间，“力争”实现最好结果。这里淡化了具体的经济增长目标，和前几天传递出的信号一样，下半年不会为了高增长而出台超预期刺激。
2、疫情防控：坚决防控的态度非常之坚决，在强调做好下半年的经济工作时，明确提出”疫情要防住、经济要稳住、发展要安全”，这个顺序可以体会一下。动态清零的政策是一定会坚持的，同时还会积极推进新疫苗和新药物的研发。
3、稳增长：强调要用好地方专项债，以及基础设施建设的投资基金，流动性要保持合理充裕，财货政策都要在扩大需求上积极作为。这个表达相对常规，货币端放水不用想了，财Z端也只有基建能看看。
4、防风险：表示要稳定房地产市场，支持刚性和改善型住房需求，同时要保交楼；金融防风险方面强调要妥善化解部分村镇银行风险。直面了近期引发了担忧的两个风险点，其实从近期的政策措施也能看出，防风险的底线思维是很坚决的。
5、平台经济：推动平台经济规范健康持续发展，对平台经济实施常态化监管，集中推出一批“绿灯”投资案例。措辞表达还是十分正面的，可以说中概股之前较大的两个担忧，监管和SEC当前几乎都已经出清。
6、其他：强化粮食安全、加大建设新能源消纳、继续推动国改三年行动方案。国改今年就是收官年了，这个时间窗口还继续强调，给未来几个月留了想象空间，可以适当关注下主题机会。
以上就是会议的核心要点，整体感觉预期中，依然是以稳为主，不会有过于激进的措施，结合美国的经济情况，下半年大概率还是走一个弱复苏，这个宏观背景难有整体性行情，大概率还是结构性机会为主，成长方向相对占优。
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最近市场反复揉搓，市场温度变化不大，依然是处在30多分的状态，行业的分数区间也无甚变化，整体依旧是高性价比阶段。关于这个表格，大家有不懂的可以去看看底部的用法说明，其实还是比较简单的。
至于下面的行业指数，我们定期会轮动展示，计划下周就调整一部分行业，大家有特殊关心想要看性价比的行业，可以留言，不是太离谱的我都会翻出来，然后让大家投票来决定一波，就这。
热点新闻
1、有关部门公布十四五全国道路交通安全规划，提到研发推广机动车和非机动车电子标识等技术，构建车辆数字身份注册认证体系，推动可信数字身份在车联网、自动驾驶技术等方面的应用。
有券商预计，到2025年我国电子车牌市场的总产业规模约1220亿元。电子车牌的推进和落地将对相关设备供应商、服务商构成重大利好。
2、美国二季度实际GDP年化季率初值-0.9%，预期0.5%，前值-1.6%。老鲍头在加息发布会上就说了就业市场强劲，这种情况下谈衰退没有意义。
不过现在数据摆出来了，多少会对未来的加息进度产生影响。老美下次议息会议在9月，而国内的ZZJ会议也已出结果，所以未来的八九月份或是不错的时间窗口。
3、中国物流集团资产管理有限公司成立，下一步，将陆续接收集团相关资产，为后续专业化治理、专业化盘活处置和专业化资产经营奠定基础。央企物流业务专业化整合提速。
4、环旭电子亮眼业绩引发机构对消费电子行业的再思考，尽管消费电子下游需求不振已是行业共识，不过相关企业加大对汽车电子的布局，或成为行业增长的新引擎。多家机构表示看好行业估值修复。
5、中国广电5G网络第二批9个省网试商用工作陆续启动，连同6月27日率先试商用的20个省份，全国已有29个省正式进入广电5G网络试商用阶段。国内第四大运营商稳步推进，有望为合作伙伴带来增量空间。
6、我国海上首口页岩油探井涠页1井压裂测试成功并获商业油流，标志着我国海上页岩油勘探取得重大突破。本月24日有关部门提出大力推动油气相关规划落地实施，推动页岩油、页岩气成为战略接续领域，这就突破了。
公司观察
1、万华化学——公告评级：🖤🖤
公司上半年净利103.83亿元，同比下滑23.26%。受原油、天然气、煤炭等基础能源价格大幅上涨影响，同时公司主要化工原料、欧洲BC公司能源成本同比大幅增加，主要产品毛利率同比下降。
除了成本端影响，需求端的景气度也不是很强，上个月试探性涨价后，公司决定再次下调主要产品价格，自8月份开始，聚合MDI挂牌价每吨下调1300元，纯MDI挂牌价每吨下调1500元。行业拐点仍未出现，还得继续磨。。
2、塔牌集团——公告评级：🖤🖤
公司上半年净利1.75亿元，同比下滑80.9%，Q2单季亏损了2.1亿元。上半年受疫情反复及房地产调控等影响，水泥需求旺季不旺，且5月以来受降雨影响，工程难以施工。
需求端不断受挫，导致价格也有所回落，另外，成本端煤炭价格高企，确实够难的。而放眼整个建材板块，都或多或少有类似的问题，后面出业绩可以重点看看。
3、北京君正——公告评级：❤
公司上半年预盈4.86亿元至5.37亿元，同比+36.88%至51.29%。君正与其他很多芯片股有同样的困扰，受消费类需求下降影响，这部分收入少了不少，但好在汽车、工业医疗等领域需求态势良好，弥补了消费的下滑，整体还是保持了中规中矩的增速。
4、雅化集团——公告评级：❤
公司子公司兴晟锂业拟不超过9290.47万美元收购普得科技70.59%股权，从而间接持有KMC公司60%的股权，KMC拥有位于津巴布韦的锂锡钽铌铍等伟晶岩多金属矿的100%矿权。资源争夺战仍未停歇。。
【公司调研】
近日壹石通迎来了184家机构的调研，公司是全球锂电勃姆石龙头，是一家专注于锂电池涂覆材料、电子通信功能填充材料和低烟无卤阻燃材料等先进无机非金属复合材料的研发、生产和销售的高新技术企业。本次调研对公司产能规划、竞争格局、推广情况等方面做了介绍。
电芯负极涂覆勃姆石，能够增强负极材料表面与电解液的浸润性，改善充放电效率，并进一步提升安全性能。目前已有客户向公司小批量采购用于涂覆负极的勃姆石产品，仍处于市场导入初期，下游不同客户存在不同偏好，能否普及推广、大批量应用尚不确定。
盘前必读
【新股申购】
德科立主营业务涵盖光收发模块、光放大器、光传输子系统的研产销，产品主要应用于通信干线传输、5G前传、数据链路采集、特高压通信保护等领域。发行价和估值都不高，我正常申购。
【限售解禁】
今天景津装备、华依科技等有大额可售解禁。
早间原创不易，看完文章顺手点个“在看”，就是对我们最大的鼓励了
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